深度解读：期货营业部行业现状及发展趋势

深度解读:期货营业部行业现状及发展趋势

虽然我国的期货市场近年高速发展,但依然不稳定,市场结构不断优化。我国的期货营业部呈现出“机构化、专业化、综合化”的发展特征。我国期货公司的经营、合规、服务与质量是期货公司未来经营管理的核心任务,期货公司经营状况亦是期货公司行业竞争的主要议题。

期货公司的业界被认为是期货行业未来发展的三大基石。在这样的大背景下,期货公司的营收能力是衡量期货公司未来发展速度的重要基础。期货公司的盈利能力主要有三方面:一是利润,期货公司可以“为公司、股东、投资者服务”,是经营管理的核心作用;二是资产增值,期货公司会为期货公司带来持续的收入增长;三是创新业务,期货公司的创新业务将使得期货公司的服务、创新业务、业务的发展成为期货公司的根本竞争力。

由于我国的期货公司“地域范围”较大,使得在整个市场竞争格局中的竞争能力十分有限,期货公司的发展依然受到制约,而作为期货行业的龙头公司,期货公司必须重视这方面的竞争。

如今,国内的期货公司大多数都是各类零售业务、经纪业务、投资业务、研究业务、资产管理业务、风险管理业务、研究咨询业务以及投资咨询业务,前者的盈利能力来自于市场竞争。而后者是期货公司的盈利能力和风险管理业务,如今期货公司的经营中的杠杆率和交易费率仍然是期货公司的主要盈利来源,因此,在不出现风险事物的情况下,期货公司的生存与发展将受到很大影响。

期货公司的发展,为期货公司的财富管理注入新的动力。国内上市的期货公司有A股、H股、恒生指数、沪深300股指期货等,国内的期货公司现有营业网点数、占比均为90%以上。随着期货市场的发展,期货公司财富管理业务正在得到更加多的加强,未来发展也有望向更加多的投资者提供服务。

由于我国期货行业已经成为国民经济发展的重要生产力,我国期货行业已经成为资本市场的“领跑者”,期货公司的营业网点数量和顾客数量均有了显著增长。

期货公司的竞争更加激烈。2018年我国期货公司的营业网点数居全球第1,2014年公司的营业网点数居全球第2。随着我国期货公司竞争的加剧,期货公司的利润来源也会受到冲击,特别是在资产管理业务、风险管理业务、研究业务以及财富管理业务,风险管理业务以及综合金融服务等等方面,都受到了一定影响。

近些年来,我国期货公司的发展从代理业务向投资者开发业务转向投资者投资者服务。